Arvutatavad kohustused kassasuhtes

Sularahasuhe on rahapoliitika instrument ja selle eesmärk on tagada üksuste minimaalne likviidsus, mille suhtes reservid peavad vastama.

Kohustuslike reservide järgimine määratakse kindlaks nende üksuste rahaliste jääkide keskmisena, mis on nende reservkontodel iga hoidmisperioodi lõpus.

Funktsioonid

Kosovo kohustusliku reservi süsteemi peamised rahalised funktsioonid Eurosüsteem on järgmised:

Stabiliseerida rahaturu intressimäärasid. Keskmistamismehhanismi kaudu on kindlaks tehtud, et sularahasuhet hoitakse keskmiselt, et (majandus) üksused saaksid täita ajutisi likviidsusvajadusi.
Aidata kaasa struktuurse likviidsusdefitsiidi tekkimisele või laienemisele. See aitab Eurosüsteem suurendada oma võimet likviidsuse pakkujana tõhusalt tegutseda.

Kohustatud isikud

Kohustatud isikute puhul on hõlmatud kõik siseriiklikud krediidiasutused ja krediidiasutuste filiaalid, mille peakontor ei asu liikmesriigis ja kes on ühisraha kasutanud. Vastupidi, väljaspool eurotsooni asutatud filiaalidele, mis kuuluvad selles tsoonis asutatud krediidiasutustele, kohustusliku reservi määra ei kohaldata.

Reservide arvutus, mida majandusüksus peab säilitama, saadakse reservidel põhineva koefitsiendi kohaldamisel. See baas koosneb omakorda kaasatud hoiustest, võlakirjadest (fikseeritud tulumääraga väärtpaberid) ja emiteeritud rahaturuinstrumentidest. Kui minimaalse nõutava summa katteks reservid moodustatakse ühel või mitmel keskpanga reservide kontol ja need on nomineeritud eurodes.

Arvutatavad kohustused kassasuhtes

The Euroopa Keskpank See võib reservibaasile rakendada erinevaid koefitsiente, ületamata EL Nõukogu määruses kehtestatud 10% arvutatavatest kohustustest ülemmäära.

EKP määratleb arvutatavate kohustuste kolme tüüpi:

1. Reservibaasi kuuluvad kohustused, mille suhtes kohaldatakse positiivset reservimäära:

Nõudmiseni hoiused.
Hoiused kuni kaks aastat.
Saadaval etteteatamisega kuni kaks aastat.
Fikseeritud tulumääraga väärtpaberid tähtajaga kuni kaks aastat.

2. Reservibaasi kuuluvad kohustused, mille suhtes kohaldatakse 0% -list reservimäära:

Tähtajalised hoiused üle kahe aasta.
Saadaval etteteatamisega üle kahe aasta.
Ajutised ümberistumised.
Fikseeritud tulumääraga väärtpaberid tähtajaga üle kahe aasta.

3. Kohustus, mis ei kuulu reservibaasi:

Kohustused teiste kohustuslike reservide süsteemis olevate üksuste ees, EKP ja osalevate RKPde ees.

Reservidena hoitav summa määratakse vastavate koefitsientide kohaldamisega kohustuste komplektile. (Majandus) üksused arvavad 100 000 eurot reservinõuetest maha igas liikmesriigis, kus neil on tegevuskoht.

Reservid tuleb hoida keskpanga kontol vastavalt EKP poolt vähemalt kolm kuud enne aasta algust avaldatud kehtestatud kalendrile, kus on kehtestatud reservide hoidmise perioodid.

(Majandus) üksuste reservides makstakse keskmise intressimäära alusel, mis on kaalutud vastavalt kalendripäevade arvule, mis tuleneb peamiste finantseerimistehingute piirintressimäära arvestusperioodi arvestusest. Reservide ületamist nõutava miinimumi ulatuses ei hüvitata.

Hoiuperioodil t hoitavatele hoiustele makstav tasu (Rt) saadakse järgmise valemi abil:

Kus:

Rt	Kohustusliku reservi hoidmise eest makstav tasu hoidmisperioodil t.
Ht	kohustuslike reservide keskmine päevane hoius hoidmisperioodil t.
nt	hooldusperioodi t kalendripäevade arv.
rt	kohustuslike reservide hoidmise tasust hoidmisperioodil t. Kohaldatakse töötasu tavalist ümardamist kahe kümnendkohani.
i	hoidmisperioodi t i-nda kalendripäeva.
MRi	Viimase põhitähtaegse intressimäära piirmäär määrati enne või kalendripäeva i.