Commodity Channel Index on tehnilises analüüsis kasutatav ostsillaator. Seda kasutatakse peamiselt varades, millel on hooajaline või tsükliline käitumine, näiteks toorainetes. Selle lõi Donald Lambert ja see on tuntud lühendiga CCI.
Ostsillaatori nime tõlge on 'Commodity Channel Index'. Ostsillaator sai populaarseks 1980. aasta paiku tänu Donald Lamberti avaldatud raamatule pealkirjaga „Commodities Channel Index: Tools for Trading Cyclical Trends”.
Kuigi algselt kasutati seda (ja tegelikult on see kõige soovitatav) tooraines, on seda lõpuks kasutatud muudes finantsvarades. Paljud kauplejad kasutavad seda indikaatorit aktsiate, võlakirjade ja isegi valuutade puhul. Tuleb märkida, et vaatamata sellele, et see on ostsillaator, kasutatakse seda ka trendinäitajana. Järgmisena näeme, kuidas see arvutatakse. Ja lõpuks toome näited selle kohta, kuidas seda tuleks kasutada vastavalt kauplemisjuhenditele.
Kaubakanali indeksi (CCI) graafiline esitus
Selle välimus on järgmine:
Graafikul näete Brenti õli hinda Jaapani küünaldes. Iga küünal tähistab ühte päeva. CCI ostsillaator on vaikimisi 14 perioodi. Millega visatakse praegune väärtus viimase 14 perioodi andmete põhjal. ITC-l on kaks olulist joont. Sellel, millel +100 ja teisel -100.
Kas olete valmis turgudele investeerima?
Üks maailma suurimaid maaklereid, eToro, on muutnud finantsturgudele investeerimise kättesaadavamaks. Nüüd saab igaüks aktsiatesse investeerida või aktsiate murdosa osta 0% vahendustasuga. Alustage investeerimist kohe 200 dollari suuruse sissemaksega. Pidage meeles, et investeerimiseks on oluline treenida, kuid muidugi saab seda täna teha igaüks.
Teie kapital on ohus. Võivad kehtida muud tasud. Lisateavet leiate aadressilt stock.eToro.com
Ma tahan investeerida EtorogaKui näitaja on üle 100, näitab see, et vara on üle ostetud. Kui indikaator on alla -100, näitab see, et vara on üle müüdud. Lisaks kasutavad mõned kauplejad nulljoont. Kui CCI on üle nulli, on trend bullish. Kui CCI on alla nulli, on trend langustrend.
Kaubakanali indeksi (CCI) arvutamine
CCI arvutamine on väga lihtne. Kindlaksmääratud perioodidele rakendatakse valemit, mis annab tulemuse. See tulemus on CCI. CCI valem on:
Praegune tüüpiline hind on sulgemishinna, maksimaalse hinna ja miinimumhinna summa jagatuna kolmega. X tüüpilise hinna liikuv keskmine on viimase X perioodi tüüpiliste hindade liikuv keskmine. X keskmine hälve on viimase X perioodi standardhälve. Lõpuks on konstant 0,015 konstant, mille Donald Lambert lisas, nii et 70–80% CCI väärtustest oleks vahemikus –100 kuni +100.
ICC suuline tõlge
CCI mõõdab vara hinna muutuse ja selle keskmise hinnamuutuse erinevust. Kauplejad kasutavad näitajat tavaliselt kolmel erineval viisil: lahknemine, trend ning üleostetud ja üle müüdud tase. Edasijõudnumad kauplejad saavad CCI kaudu tõlgendada nii trendi tugevust kui ka peamise trendi pöördumise tõenäosust.
Üleostetud ja üle müüdud tasemed
Üleostetud ja üle müüdud tasemed on vastavalt +100 ja -100. Selle indikaatori kasutamise põhjal peaks kaupleja olema tähelepanelik alati, kui näitaja ületab väärtust +100. Sel ajal on vara üle ostetud ja see võib igal hetkel oma suundumuse ümber pöörata. Ja vastupidi, kui CCI on alla -100, loetakse kõnealune vara üle müüduks. Kaupleja või analüütik peab olema nende väärtuste suhtes tähelepanelik, kuna langustrend võib igal hetkel muutuda tõusutrendiks. Allpool on toodud näide selle kasutamise kohta Brenti õli hinnas.
Nagu näeme, annab indikaator seda tüüpi signaalide tõlgendamisel palju ebaõnnestumisi. See ei tähenda, et need signaalid ei tööta, kuid et selle vara puhul nad tõenäoliselt ei tööta. See näitab siiski arenenumate kauplejate tõlgenduse õigustust. Nagu me juba varem märkisime, suudavad kõige arenenumad kauplejad selle indikaatoriga tõlgendada trendi tugevust. Selle tõlgendamist reguleerib just praegusega vastuolus olev kasutamine. Kui näitaja on üle 100, on tõusutend tugev. Kui see on alla -100, on langustrend tugev.
Trendi näitaja
Selle tõlgenduse kohaselt on finantsvara tõusutrendis, kui CCI on üle nulli. Vahepeal, kui CCI on alla nulli, on trend langustrendis. Mida kaugemal nullist on, seda tugevam on trend. Järgmisel graafikul näeme selle kasutamise näidet.
Trendisignaalid tunduvad põhimõtteliselt usaldusväärsed signaalid, mille probleem on see, et külgperioodidel suudame tuvastada palju valesignaale.
Lahknemised
Lõpuks võivad CCI erinevused anda kehtivaid ostu- või müügisignaale. See, võttes alati arvesse jah, erinevuste toimimisega seotud raskusi. Selles mõttes loetakse, et on olemas langustrendi lahknemine, kui hinnas on uued tipud ja nendega ei kaasne indikaatori uusi kõrgpunkte. Samamoodi on ülespoole lahknemine, kui hinnas on uued madalad näitajad ja uusi näitajaid pole.
