Robo nõustaja, sõna, mida te polnud hiljuti ilmselt kunagi kuulnud ja mida olete viimasel ajal kohanud ilmselt rohkem kui ühes spetsialiseeritud meediumis. Nende kuulsus kasvab pidevalt, eriti tänu madalatele komisjonitasudele, kuid mis on nende saladus? Miks nad on teiste fondidega võrreldes nii odavad? Me ütleme teile seda kõike allpool.
Indeksfondid ja passiivne juhtimine, robo nõustaja saladus pakkuda madalat vahendustasu
Kõigil robonõustajatel on üks ühine omadus, väga madal komisjonitasu. Igaüks võib järgida erinevat strateegiat või kasutada mõnda erinevat vara, kuid nad kõik üritavad hoida kulud võimalikult madalad. See on nende peamine tutvustuskiri ja sellega püütakse võita nii palju kliente kui võimalik.
Nad saavutavad selle tänu investeerimisele peamiselt indeksfondidesse, fondidesse, mis üritavad oma viidatud indeksit korrata ja mille haldamine on minimaalne, mistõttu on kulud väga madalad. Mõned pakuvad kombinatsiooni passiivsest ja aktiivsest juhtimisest, kuid püüavad alati kasutada vara, mille vahendustasu on väga madal.
Millised komisjonitasud on?
Vaatamata sellele, et see on väga odav teenus, tuleb röövinõustajaga investeerimisel arvestada mitmete komisjonitasudega. Need komisjonitasud on:
- Haldustasu: see on kulu, mille peate investeerima valitud robonõustaja juurde
- Hooldustasu: See on kulu, mille tasub teie fondide hoidja
- Vahendite vahendustasu: see on kõigi lepinguliste vahendite maksumus.
Kui palju maksab röövinõustajaga investeerimine?
Hoolimata teenusest, mis on olnud vaid paar aastat Hispaanias, on konkurents meie riigis automatiseeritud juhtide vahel nii suur, et komisjonitasud langevad üha enam. Kui see oli juba huvitav toode, on see üha enam.
Selles Robo Advisors'i veebisaidi poolt läbi viidud uuringus näeme graafiliselt, kui palju iga meie riigi kõige enam kasutatav automatiseeritud haldur maksab:
Mõned, näiteks Indexa Capital, pakuvad üle 10 000 euro suuruste investeeringute puhul komisjonitasu vaid 0,62%. Finizens pakub sama vahendustasu, kui teie investeering ületab 20 000 eurot, kuid see on ka vähendamine 0,02% võrra iga kliendiks veedetud aasta kohta - see on väga huvitav pakkumine, mis on teinud neist kaks võimalust, kus tegelikkuses on kõige rohkem kliente.
InbestMe ja Finanbestil on ka lai kasutajate portfell, kes maksavad komisjonitasu vastavalt 0,67% ja 0,85%, olles mõlemal juhul saavutanud väga huvitava tootluse.
Peale nende võimaluste on palju teisi, kuid täna on nende hind kõrgem kui need, mida me mainisime.
Kuidas röövimisnõustaja töötab?
Robo nõustajad, tuntud ka kui automatiseeritud juhid, on platvorm, mis tänu algoritmile suudab luua investeerimisportfelli, mis koosneb peamiselt indeksfondidest ja ETFid vastavalt teie investori profiilile. Mida see tähendab? Noh, lähtudes vastustest, mida annate reale küsimustele, mida nad teile konto loomisel küsivad, saavad nad otsustada, millist riski olete nõus oma investeeringutega võtma, ja selle põhjal valivad nad ühe või teise fondi koostage oma portfell. Teil on suurem või väiksem kokkupuude aktsiatega, sõltuvalt teie eelsoodumusest riskida.
Seda tüüpi investeeringuid nimetatakse passiivne juhtimine sest iga portfelli loomiseks pole vaja inimese sekkumist. Iga robonõustaja loodud algoritm ise on võimeline otsustama, millisele portfellile teil on õigus, ja tasakaalustab teie profiili säilitamiseks perioodiliselt automaatselt kõik portfellid.
Mis on nende peamised eelised?
Ok, ok, röövimisnõustaja suudab luua portfelli, austades riski, mida olen nõus võtma, kuid mida see mulle toob?
Üks peamisi eeliseid on see, et raha valimiseks ei pea olema ekspert. Robo nõustaja hoolitseb nende eest teie eest valimise eest pärast registreerimisvormi täitmist ja te ei pea olema ekspert, et mõista, kuhu investeerite.
Teisest küljest on sadu investeerimisfonde, mida pakuvad praktiliselt kõik pangad. Miks mitte valida üks neist?
Traditsioonilised fondid, millest me teame, on enamasti aktiivselt juhitud fondid, st nende taga on investorite meeskond, kes teoreetiliselt vastutab nende haldamise eest. Probleem on selles, et statistika ütleb, et seda tüüpi hallatud fondid suudavad harva ületada omaenda võrdlusalust, see tähendab, et kui oleksite investeerinud otse sellesse indeksisse (indeksfondi), oleksite tõenäoliselt saavutanud paremaid tulemusi kui seda tehes ühega hakkama saanud.
Mis selle kõige juures silma torkab? See, et hallatav fond kannab märkimisväärseid vahendustasusid, indekseeritud fondid, nagu me juba mainisime, puuduvad aktiivsel haldamisel, vaevalt komisjonitasusid.
Nii et kui statistiliselt on tõenäolisem, et saavutate paremaid tulemusi fondiga, millel on madalad tasud, siis miks valime fondid, mida hallatakse kõrgete tasudega?
Miks on robonõustaja Hispaanias nii edukas olnud?
Suhteliselt uue investeerimistoode jaoks robonõustajate edu Hispaanias on väga kõrge.
Sellised ettevõtted nagu Indexa Capital on suutnud ületada ühe väga lühikese aja jooksul hallatava miljardi piiri ja sellest on saanud kasumlik ettevõte peaaegu oma tegevuse esimesest aastast.
Teised, nagu Finizens, kasvavad väga kiiresti, kahekordistades kliente aasta-aastalt, samamoodi loodavad nad teha näiteks InbestMes.
Isegi traditsioonilised pangad, kes algselt olid seda tüüpi toodete vastu nende toodud madalate komisjonitasude tõttu vastumeelsed, on hüpanud passiivse juhtimise paati, luues oma automatiseeritud juhid. Valdav enamus teeb seda veebipõhiste tütarettevõtete kaudu, näiteks Banco Santander koos Open Wealthiga Openbankist, Bankinter Popcoiniga või Caixabank nutika rahaga.
Nagu me juba mainisime, peitub edu madalates vahendustasudes, mis nendega kaasnevad, ja lepingute sõlmimise lihtsuses. See koos nende heade tulemustega, mida nad on näidanud pärast nende ilmumist meie riigis, muudavad passiivse juhtimise üha olulisemaks ja sarnasemaks teiste riikidega, kus passiivne ja aktiivne juhtimine on praktiliselt võrdsed, näiteks Ameerika Ühendriikidega, mis täna esindab 75% turule seda tüüpi juhtimisele.
Ja sina. Kas teate robonõustajaid? Mis on teie arvamus neist?